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Crypto-monnaie – cadre juridique et fiscalité au Portugal

La popularité du bitcoin (crypto-monnaie) s’est accrue dans le monde entier, étant la monnaie qui s’est le plus appréciée en 2016 et 2017 par rapport à l’or comme valeur refuge. En fait, en 2020, la valeur de cette « monnaie » a augmenté d’environ 150 % et est utilisée par plusieurs investisseurs comme protection contre la dévaluation attendue du dollar pendant la période de reprise économique. De plus en plus, les crypto-monnaies sont considérées comme un investissement à envisager, avec un rapport financier élevé (et le risque financier associé). Bitcoin n’est pas la seule crypto-monnaie existante, mais c’est la plus ancienne et la plus importante sur le marché, et son nom est une véritable marque de tous ces actifs.

Conçu par Satoshi Nakamoto (pseudonyme du créateur ou de l’équipe de créateurs de Bitcoin), crypto-monnaie fonctionne comme une monnaie virtuelle, fabriquée à l’aide de codes et non de papier. Bitcoin est une monnaie en ligne avec un trafic de paiement P2P (poste à poste), c’est-à-dire qu’elle n’a donc pas besoin de serveur intermédiaire central et qu’elle est contrôlée par un système de base de données interconnecté (réseau poste à poste) qui conserve un enregistrement permanent des transactions (chaîne de blocage), protégeant ainsi la crypto-monnaie de la fraude ou du vol, ainsi que l’identité de son détenteur.

Au Portugal, en septembre dernier, la Banque du Portugal (BdP) a annoncé qu’elle prendrait en charge la surveillance des entités qui gèrent des actifs virtuels, ou crypto-monnaies, conformément à la loi transposant la directive européenne sur la prévention du blanchiment de capitaux et du financement du terrorisme.

Ainsi, la Banque du Portugal devient responsable de l’enregistrement des entités exerçant des « services d’échange entre des actifs virtuels et des devises fiduciaires ou entre un ou plusieurs actifs virtuels », des « services de transfert d’actifs virtuels » et/ou des « services de garde ou de conservation et d’administration d’actifs virtuels ou d’instruments permettant le contrôle, la possession, le stockage ou le transfert de ces actifs, y compris les clés cryptographiques privées », a informé l’entité, dans une déclaration.

Toutefois, la banque centrale précise que ses activités se limitent à la prévention des délits mentionnés, « ne s’étendant pas à d’autres domaines, de nature prudentielle, comportementale ou autre”.

En 2018, la Banque du Portugal et la Commission du marché des valeurs mobilières (CMVM) avaient déjà émis plusieurs avertissements sur les risques liés aux devises dites virtuelles, qui peuvent être consultés sur les sites web respectifs. Les experts en la matière conseillent de rechercher ces actifs sur des sites conformes à la loi et enregistrés auprès de la Banque du Portugal (il n’existe pas encore de liste des entités à consulter).

Malgré ce qui précède, de plus en plus d’investisseurs ont l’intention d’entrer dans le segment des crypto-monnaies. L’une des raisons peut être liée à son grand potentiel de rentabilité à court terme, malgré le risque, tout en étant un actif financier qui peut être réévalué à l’avenir. En d’autres termes, nous pouvons vendre ces actifs lorsqu’ils ont pris de la valeur sur le marché et obtenir ainsi un retour financier. Un autre avantage peut être lié à leur liquidité, c’est-à-dire qu’il est possible d’échanger ces devises en espèces. En outre, le fait qu’ils ne soient pas encore soumis à une politique ou à un contrôle gouvernemental efficace peut être considéré comme un atout pour certains, leur valeur n’étant influencée que par les règles de base du marché, à savoir l’offre et la demande.

Sur le plan fiscal, les crypto-monnaies n’ont pas de cadre juridique au Portugal, mais il existe certaines informations contraignantes émises par l’autorité fiscale, à la demande de certains contribuables, qui perçoivent ce type de revenus. À l’époque, AT a fait valoir que ces revenus devraient être imposés par l’IRS.

AT soutient que ces types d’investissements peuvent être compris comme des revenus de capitaux obtenus à l’étranger, et que les contribuables doivent donc les signaler dans l’annexe J lorsqu’ils soumettent la déclaration IRS modèle 3. Si le contribuable choisit de ne pas inclure ce revenu, il sera imposé à un taux de 28 % ou 35 %. Si le contribuable choisit de ne pas inclure ce revenu, il sera imposé à un taux de 28 % ou 35 %. Si le contribuable choisit d’inclure ce revenu, il sera inclus dans les autres et le taux sera appliqué conformément à l’article 68 de la CIRS.

Néanmoins, dans le présent avis (car il s’agit d’un avis), nous pensons que l’autorité fiscale et douanière cherche, par des moyens administratifs, à créer une nouvelle loi.

Le fait est que cette réalité – la crypto-monnaie – ne semble relever d’aucune des règles d’incidence du code de l’IRS (sauf s’il s’agit de l’activité professionnelle du contribuable).

Par conséquent, et puisque la détermination de l’incidence des impôts est de la compétence exclusive du Parlement portugais, les gains (non professionnels) résultant d’investissements dans la crypto-monnaie doivent être considérés comme non imposables. Il s’agit donc d’un facteur supplémentaire qui contribue à l’attrait du Portugal pour les investisseurs.

Malgré ces avis, il n’existe pas encore de réglementation spécifique et claire de l’imposition de ces revenus, mais cette situation devrait bientôt changer, comme cela s’est produit en France, par exemple, où cette question a été définitivement réglementée. Pour l’instant, cette situation fiscale favorable, due au manque de réglementation, peut être considérée comme une opportunité pour de nombreux investisseurs en crypto-monnaies.

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Nouveau décret-loi – Obtention de Visas Gold

Un nouveau décret-loi a été publié le 12/02/2021 dernier, procédant à la huitième modification de la loi n° 23/2007, du 4 juillet, modifiée par les lois n° 29/2012, du 9 août, 56/2015, du 23 juin, 63/2015, du 30 juin, 59/2017, du 31 juillet, 102/2017, du 28 août, 26/2018, du 5 juillet et 28/2019, du 29 mars, qui approuve le régime juridique de l’entrée, du séjour, de la sortie et de tout éloignement des étrangers du territoire national.

Après de nombreuses discussions au cours de l’année passée et l’approbation d’un amendement au régime du Visa Gold, nous connaissons maintenant les nouvelles règles publiées par le DL visé – décret-loi 14/2021.

Résumé des principaux changements

Dans le cas des investissements immobiliers à des fins résidentielles, l’octroi de permis de séjour dans le cadre d’une activité d’investissement est limité aux territoires des Communautés Intercommunales de l’Intérieur (CIM), ainsi qu’aux îles, à savoir les îles de Madère et des Açores. Les investissements dans l’immobilier pour le tourisme, le commerce et les services, qui peuvent avoir lieu dans les zones métropolitaines de Lisbonne et de Porto, ainsi que dans les Communautés Intercommunales du Littoral, sont désormais exclus.

Par conséquent, les valeurs d’acquisition de biens immobiliers, ainsi que les valeurs d’acquisition et de réalisation de travaux de réhabilitation urbaine, destinés au logement, n’ont pas été modifiées, permettant toujours l’accès à ce régime, mais uniquement lorsqu’ils sont situés dans les régions autonomes des Açores et de Madère ou dans des territoires intérieurs. Nous publierons bientôt les zones « autorisées » pour l’investissement dans l’immobilier à des fins résidentielles, qui ont également été annexées à cet arrêté ministériel.

Des changements ont également été apportés au niveau des montants minimums d’investissement dans certaines des options déjà prévues par la loi.

La possibilité de demander un Golden Visa par le biais d’un transfert de capital d’un montant égal ou supérieur à 1 million d’euros est augmentée, et il est désormais possible de le faire pour un montant égal ou supérieur à 1,5 million d’euros.

Dans le même sens, l’investissement dans des activités de recherche développées par des institutions de recherche scientifique publiques ou privées, intégrées dans le système scientifique et technologique national, est désormais possible pour un montant égal ou supérieur à 500.000,00 euros (auparavant, 350.000,00 euros).

La possibilité d’acquérir des unités de participation dans des fonds d’investissement ou des fonds de capital-risque axés sur la capitalisation des entreprises, qui sont établis dans le cadre du droit portugais, avec une échéance d’au moins cinq ans au moment de l’investissement et dont au moins 60 % de la valeur de l’investissement est réalisée dans des sociétés commerciales basées au Portugal, exige désormais un montant d’investissement égal ou supérieur à 500 000,00 euros (contre 350 000,00 euros auparavant).

Finalement, cette révision des valeurs touche également la possibilité de demander la constitution d’une société commerciale ayant son siège social sur le territoire national, en liaison avec la création de cinq emplois permanents, ou d’augmenter le capital social d’une société commerciale ayant son siège social sur le territoire national, déjà existante, avec la création ou le maintien d’emplois, ayant un minimum de cinq emplois permanents, et pour une période minimale de trois ans, possible avec un montant d’investissement égal ou supérieur à 500.000,00 euros (précédemment 350.000,00 euros).

À quand les nouveaux changements ?

Le nouveau régime prend effet le 1er janvier 2022 et s’applique à toutes les demandes de permis de séjour pour investissement (ARI) présentées après son entrée en vigueur.

Ce nouveau régime ne touche pas les processus en cours approuvés en vertu de la loi actuellement en vigueur. Cela signifie les processus de renouvellement et les processus de concession/renouvellement pour le regroupement familial dont l’investissement associé a été réalisé jusqu’à la fin de cette année (toujours dans la période de la loi actuelle).

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Plus-values | fin de l’exonération de l’IRS dans l’amortissement des prêts au logement

En 2015, un régime exceptionnel a été créé (article 11 de la loi n° 82-E/2014, du 31 décembre) qui prévoyait une exonération du paiement des plus-values sur les ventes immobilières entre 2015 et 2020, dont les contrats de prêt avaient été signés jusqu’au 31 décembre 2014.

Ce programme était destiné à aider les familles en difficulté financière, qui n’avaient pas les moyens de rembourser leur prêt hypothécaire et ne pouvaient se permettre d’acheter une nouvelle maison même si elles vendaient leur maison existante. Cette exemption ne s’est jamais appliquée à ceux qui possédaient plus d’une propriété et la règle légale normative n’a jamais été transposée au code de l’IRS, ayant cessé à la fin de l’année dernière.

Ainsi, régler l’hypothèque avec l’argent de la vente de la maison ne donne plus droit à l’exonération de la plus-value par l’IRS et en 2021, il n’y a plus d’exonération sur le paiement des plus-values si vous vendez la maison et ne réinvestissez pas dans une nouvelle.

Concrètement, ceux qui ont acheté une maison et sollicité un prêt bancaire avant 2014 pourraient, s’ils ne possédaient que cette maison, la vendre et rembourser le prêt jusqu’à la fin de 2020, sans avoir à payer l’IRS sur la plus-value, même s’ils n’ont pas acheté de nouvelle maison. Cependant, à partir de cette année, cela n’est plus possible. Avec la fin du régime d’exception, la règle générale est de retour, de sorte que ceux qui vendent leur maison et paient la dette (mais n’achètent pas une autre maison) verront leurs plus-values imposées à 50 %, ce montant étant inclus dans les autres revenus du ménage et, par la suite, appliqué au taux progressif de l’IRS l’année suivante.

Néanmoins, il existe certaines exceptions prévues par le code de l’IRS:

Comme mentionné ci-dessus, dans les situations où le bien vendu est la maison familiale et où les plus-values sont utilisées pour réinvestir dans une autre maison (achat, construction ou réhabilitation), également destinée à être une maison familiale, il existe une exonération des plus-values.

Il convient toutefois de noter que ce réinvestissement doit avoir lieu entre 24 mois avant la vente et 36 mois après.

Il existe également une exonération des plus-values dans les cas où les contribuables sont à la retraite ou âgés de plus de 65 ans. Dans ces cas, l’application de la valeur des plus-values dans l’acquisition d’un contrat d’assurance, l’adhésion individuelle à un fonds de pension ouvert ou la contribution au régime public de capitalisation est considérée comme un réinvestissement.

Enfin, pour les biens acquis avant 1989, l’exonération du paiement des plus-values est également possible.

Par exemple, si en 2020 vous avez acheté une maison pour 100 000 euros et qu’à l’heure actuelle vous avez la possibilité de la vendre pour 150 000 euros, cela signifie que vous aurez 50 000 euros de bénéfices et de plus-values.

Si vous ne relevez d’aucune des exceptions mentionnées, vous paierez l’impôt sur 50 % du bénéfice réalisé, c’est-à-dire dans ce cas hypothétiquement sur 25 000 euros.

Les plus-values sont prévues dans le code de l’IRS, décret-loi 442-A/88, section VI, et dans le budget de l’État pour 2021, loi 75-B/2020.

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Brexit

Le 31 décembre 2020, a terminé la période transitoire au cours de laquelle le droit de l’UE a continué de s’appliquer au Royaume-Uni après qu’il a cessé d’être un État membre de l’Union européenne le 31 janvier 2020.

Ainsi, un nouvel accord sur les relations entre l’Union européenne et le Royaume-Uni a été conclu le 24 décembre 2020, entré en vigueur le 1er janvier 2021 – surnommé accord de commerce et de coopération, composé de trois piliers principaux :

  • un accord de libre-échange;
  • un nouveau partenariat pour la sécurité des citoyens;
  • accord de gouvernance horizontale.

Malgré la fin de la période transitoire, le 31 décembre 2020, les citoyens britanniques résidant au Portugal verront leur droit de séjour protégé par l’«accord de sortie ».

Toutefois, les citoyens britanniques souhaitant résider au Portugal à partir du 1er janvier 2021 seront considérés, à toutes fins utiles, comme ressortissants d’un pays tiers (loi n. 23/2007 – Loi sur l’immigration).

Compte tenu de cela, et en gardant à l’esprit que le Portugal a le sixième passeport le plus fort au monde, permettant l’accès sans visa à plus de 172 pays, ainsi que le droit d’étudier, de travailler et de vivre dans n’importe quel pays de l’Union européenne, un citoyen britannique qui s´est vu perdre ce avec le Brexit peut être en mesure de retourner à la libre circulation à travers l’espace Schengen et de bénéficier des droits d’un citoyen de l’État membre de l’Union européenne.

Entre autres façons de voir ce droit « remboursé », les trois plus recherchés et utilisés par les étrangers, à ce jour, sont les suivants:

Le visa D2, mieux connu sous le nom de visa de résidence pour les entrepreneurs. Il s’agit d’un visa intéressant pour ceux qui veulent démarrer une entreprise au Portugal ou travailler comme un travailleur indépendant.

Le visa D7, une option intéressante pour les citoyens étrangers qui ont leur propre revenu de pension de retraite, de propriété mobile ou immeuble, de propriété intellectuelle ou d’investissements financiers.

Enfin, le Programme des visas d’or – un programme de citoyenneté de cinq ans pour l’investissement pour les citoyens étrangers. C’est-à-dire qu’il s’agit d’un permis de séjour un citoyen en dehors de l’Union européenne qui souhaite investir au Portugal. Étant donné que pas tous les investissements permettent la demande de permis de séjour, il convient de souligner ce qui suit :

  • Transfert de capital d’un montant d’un million d’euros ou plus.
  • Création d’au moins 10 emplois et enregistrement correspondant des travailleurs de la sécurité sociale.
  • Acquisition d´un immeuble d’une valeur égale ou supérieure à 500 000 €.

Bien que les trois visas aient l’objectif final du permis de séjour, il existe certaines différences entre eux, à savoir :

Le visa D2 et le visa D7 font partie des visas de long séjour (visas pour l’obtention d’un permis de séjour), étant une condition préalable à la demande de permis de séjour. D’autre part, le visa d’or est un permis de séjour qui n’a pas comme condition préalable une demande préalable de visa de résidence.

Quant à la procédure des visas D2 et D7, ceux-ci sont présentés au Consulat / Ambassade du Portugal et, une fois approuvé, le visa est apposé sur le passeport du demandeur avec une validité de 120 jours, permettant jusqu’à deux entrées dans le pays. Pendant cette période, le demandeur doit se rendre au Portugal pour demander un permis de séjour en personne. Inversement, la procédure du visa d’or commence dans le SEF, avec la présentation des documents nécessaires à une pré-analyse, suivie d’une entrevue en personne pour la demande de permis de séjour.

Toutefois, la validité du permis de séjour est commune à la D2, D7 et Golden Visa, et le premier permis de séjour est valide pour 2 ans et renouvelable pour 3 ans.

L’une des plus grandes différences est la période de séjour minimum au Portugal, après l’obtention d’un permis de séjour. Le citoyen étranger, titulaire d’un visa D2 ou D7, ne doit pas être absent du Portugal pendant plus de 6 mois consécutifs ou 8 mois entrecoupés. Dans le cas d’un citoyen étranger titulaire d’un permis de séjour basé sur le visa d’or, il doit être au Portugal pendant 7 jours la première année et pendant 14 jours au cours des deux années suivantes.

 

La dernière différence est sur l’exercice de l’activité professionnelle. Le Visa D2 et Golden permet toujours au titulaire de poursuivre l’activité professionnelle. Au lieu du visa D7, qui, pendant la validité du visa, ne permet pas à son titulaire de travailler – seulement après l’obtention de la résidence, un titulaire de visa D7 peut poursuivre une activité professionnelle, si c’est sa volonté.

En conclusion, les grands avantages communs aux visas mentionnés sont énumérés ci-dessous:

Possibilité d’entrer sur le territoire portugais avec dispense de visa;

Se déplacer librement dans l’espace Schengen, composé de 26 pays européens, avec des exemptions de visa;

Résider et travailler au Portugal (En se souvenant que, dans le cas du visa D7, seulement après l’obtention du permis de séjour);

Bénéficier du regroupement familial, y compris le conjoint; enfants mineurs; les enfants plus âgés célibataires qui sont en charge et étudient au Portugal, sauf dans le cas de Golden Visa, dans lequel l’enfant plus âgé peut étudier n’importe où dans le monde; ascendants au premier degré du demandeur ou du conjoint responsable; et les frères plus jeunes qui sont sous la tutelle du résident;

Demander  la résidence permanente après cinq ans de résidence temporaire, en se conformant aux exigences légales en vigueur;

Demander  la nationalité portugaise après cinq ans de résidence, en respectant les exigences légales en vigueur.

 

Quoi qu’il en soit, il convient de montrer que les parties ont décidé de s’admettre mutuellement, à partir du 1er janvier 2021, les séjours de courte durée de leurs ressortissants, sans avoir besoin de visa, à condition qu’ils ne dépassent pas 90 jours sur une période de 180 jours.